访谈:风险暴露加大 中小银行抱团取暖过严冬

访亚洲金融合作联盟风险管理委员会主任委员石杰

在当前经济增速放缓、企业经营环境恶化的大背景下，商业银行资产质量面临下行压力。尤其对于城市商业银行来说，由于资产规模小，抵御风险能力相对较弱，在区域及行业风险集中暴露，特别是地方政府融资平台风险有加大趋势的情况下，其风控水平将受到更为严峻的考验。

对此，除了要练好内功以外，城商行之间加强沟通合作，“抱团取暖”也成为其共同诉求。

去年4月，民生银行、包商银行、哈尔滨银行共同倡导发起，33家中小银行以及保险、租赁等金融机构积极响应参与的“亚洲金融合作联盟”正式成立。随后，联盟下设的风险管理委员会发起设立风险合作基金，有22家会员金融机构参与认购，认购基金份额共计32亿元，基金将用于成员单位的风险救助。

在联盟成立一年、风险合作基金运作近半年之际，记者采访了亚洲金融合作联盟风险管理委员会主任委员、民生银行行长助理石杰。

记者：当前宏观经济运行波动加剧，中小银行面临的不利因素日益增多，面对外部风险不断加大的情况，中小银行该如何应对？

石杰：作为单一银行体系，过去十年外部环境较好，一方面中国经济良好和稳定的持续增长，在总体增长的大趋势下，微观层面的波动被熨平到最低限度；另一方面基于宽松货币环境和本币持续升值背景下的内生性货币增长持续高于经济增长，经济货币化程度不断加剧。而未来十年，外部风险将会发生很大变化，包括宏观经济运行波动加剧，利率市场化对盈利模式的挑战，金融脱媒及影子银行趋势明显，外部监管政策日趋严格等，这些都将使得单一银行体系风险管理面临较大的困境。

具体来说，从规模和影响力看，小银行无法满足大客户的资金需求，达不到规模效应，无法实现超利润，无法有效应对监管及外部突发事件。从内涵与外延发展看，很难有效实现内涵式发展所需的管理机制创新和技术创新，同时因物理经营网点的局限，也无法实现外延式发展。再加上国内银行体系的资产结构和赢利模式的高度同质化，对小银行来说，重复和无效率意味着高成本。最后，从管理技术与信息来源看，单一银行在风险管理技术方面无法获得有效提高，信息来源具有很大的局限性。

总的来说，单一银行体系尤其是城商行这类区域性小体量金融机构，面临着更为复杂的外部经营环境，这些变化将深刻改变其生存环境，影响其发展模式，在此背景下，中小银行应当抱团发展，共同应对危机和挑战。

记者：中小银行如何通过加强风险管理领域的合作来获益？

石杰：应当说，成立亚洲金融合作联盟的宗旨就是通过抱团发展，实现共赢。为落实这一理念，联盟又成立了信息科技、风险管理、运营、小微金融服务、培训和战略发展六个专业委员会，探索金融同业间的有效战略合作机制，促进合规经营，鼓励资源共享、优势互补，维护联盟成员在市场拓展、风险防范与处置、IT技术运用等方面的共同利益，促进中小金融机构实现可持续健康发展。现在的风险合作基金就是由其中的风险管理委员会牵头发起设立的。

联盟成员单位之间在各个领域的密切合作，将极大提升单一银行的经营附加值。具体到风险管理合作，我们的核心目标分为两部分：一是突发事件救助，二是常规救助。前者包括发生外部评级下降、计算机系统故障、市场不利传闻、各类挤兑风险等；后者主要指遭遇流动性风险、资本性风险、结构性风险时，对于成员单位的救助。

在流动性和资本管理方面，可以通过成立风险合作基金进行低成本融资，来提升联盟成员应对流动性管理的能力，在确保安全性、流动性前提下，风险合作基金还将通过市场化运作取得收益，实现基金的保值增值。

从长远考虑，还可以以资产池的方式建立联盟间资产负债相互调剂互补的机制，为资产证券化积累基础资产。

记者：目前风险合作基金运行情况如何？除此之外，成员银行间在风险管理方面还有哪些合作协助？

石杰：风险合作基金是去年12月成立的，目前有22家成员进行了认购，认购基金份额为32亿元。基金采取“信托+委托”模式：以信托方式为法律基础发起设立信托基金，联盟为基金管理人。基金总体设计思路是成员单位现金出资10%,这一部分由联盟直接实施救助或者委托成员单位实施救助；另外90%通过承诺出资方式筹集，届时由成员单位间一对一实施无条件救助。通过分层设计，发生风险的成员单位享受到的救助权利能够放大到50倍。

目前基金整体运行情况良好，一季度联盟风险合作基金成立了专门的投资决策委员会和审计监督委员会，并选举产生了专业委员会的相关委员，审议通过了《亚洲金融合作联盟风险合作基金投资决策委员会工作制度》，联盟风险合作基金运作更加规范透明。从运行情况看目前尚未发生《风险合作基金实施细则》约定的流动性风险、结构性风险或其他突发性风险事件下的救助行为。同时本着“创造多赢”的宗旨，联盟风险管理委员会积极开拓思路，努力寻求风险合作基金保值、增值的路径，通过和信托资金托管银行对接，以投资银行理财产品等形式实现了基金的良好收益。

在成员单位风险合作方面，我们已经实施了对成员单位间关于新巴塞尔资本协议有关内容的培训，并加强了在授信调查技术方面的交流培训，下一步我们还将强化在行业研究、信贷资产转让、信用评级体系建立等领域的合作，从而真正实现联盟“抱团发展、创造多赢、共同超越”的宗旨。记者谢利

来源：金融时报