鲁企观察丨中泰证券：山东首家上市券商百亿营收另一面（二）

编者按：

企业是经济运行最活跃的因子。它们创造着无穷财富，更推动着生产力的不断前行。

山东，正在经历着动能转换的涅槃时刻，企业的作为将在很大程度上左右着经济大省到经济强省的蜕变。凤凰网山东今天继续推出“鲁企观察”栏目，聚焦山东首家上市券商中泰证券营收突破百亿以及发展进程中呈现的伴生问题，共刊发三篇系列报道。

不论是褒扬亦或是质疑，我们的最终目的都是希望，在这轮发展浪潮中，鲁企能够展现更多精彩，并持续推动山东经济质变。

上期稿件，凤凰网山东重点关注了山东首家上市券商中泰证券在合规经营方面存在的问题。

事实上，不仅仅是在合规经营方面，在内部管控和经营风险等领域，中泰证券也暴露出相关问题。让业界关注的是，去年中泰证券一份研报的错误。在对史丹利的研报中，中泰证券没有对引用的重要信息和数据的真实性和可靠性进行核实，导致该研报内容出现重大错误。

研报错误让一些投资者大跌眼镜，有投资者甚至因此质疑中泰证券的业务能力以及是否真正具有客观独立性立场。可以说，这一失误对中泰证券的品牌带来一定负面影响。为此，中泰证券表示，公司将按照监管要求积极整改，进一步加强内部控制管理。

同样是去年，监管部门的一则处罚决定显示，中泰证券对部分同一MAC地址或手机委托监控预警事项未及时有效处理，内控管理不善。

这些问题，相继暴露了中泰证券在内控管理方面的漏洞和不足。而早在上市前，中泰证券也因相关问题多次受到监管处罚。譬如，2019年4月，中泰证券作为主办券商在推荐鑫秋农业新三板挂牌及公开转让过程中，未完整履行对该公司存货的核查程序，对该公司存货、应收账款及销售收入尽职调查不充分。山东证监局决定对其采取责令改正的措施。

凤凰网山东注意到，一直以来，中泰证券也在不断强化风险管控能力，以助力持续发展。不过，相关问题仍有爆发。比如，去年5月，中国人民银行南宁中心支行公布一则处罚决定。罚单显示，中泰证券股份有限公司广西分公司未按照规定开展客户风险等级管理工作，中国人民银行南宁中心支行对其做出罚款20万元的行政处罚决定。

在营收迈上百亿大关之后，中泰证券挺进行业第一方阵的决心进一步显现。不过，与中信证券、海通证券等行业头部企业相比，中泰证券不仅要在经营规模和业务体量上进行提升，还应在风险控制等方面更上一层楼。因为唯有更严格的内控管理，中泰证券的资产质量才能变得更优，经营效率才能变得更高，发展速度才能变得更快。（凤凰网山东 张顺军）